Banktilsynsmyndigheder i USA har bevæget sig fra introspektion til tilståelse efter de overdrevne profilerede finansielle institutioners fiaskoer i marts. New York Division of Monetary Providers (NYDFS) lancerede sin indre evaluering af signaturbanktilsyn den 28. april, samme dag som den amerikanske centralbank lancerede sin evaluering af Silicon Valley Financial institutions (SVB) beskæftiger sig med.
Banker lukkede inden for dage, hvor Californiens regulatorer lukkede SVB ned den 10. marts og NYDFS slog ned på Signature Financial institution den 12. marts. Krypto-venligt Silvergate Financial institution var gået forud for dem og sagde, at dets frivillige likvidation den 8. marts udløste løb på bankerne. Rækken af fiaskoer sendte chokbølger så ekstreme, at den amerikanske præsident Joe Biden følte nødvendigheden af at tweete et svar.
Fed-oversigten påbegyndt med indsigt berømt af kommentatorer: SVB's administration håndterede ikke dens farer, og regulatorer "respekterede ikke absolut omfanget af den finansielle institutions sårbarheder", fordi den "voksede i dimension og kompleksitet", selvom "SVB's underliggende problemer har været udbredt og velkendt."
Desuden reagerede lederne ikke hurtigt nok på de svagheder, de erkendte. Årlige kritikker af kapital, aktivers høje kvalitet, administration, indtjening, likviditet og markedstrusselsfølsomhed (CAMELS) havde afsløret mangler i 2021 og 2022, men ændringer inden for tilsynsteamet og den finansielle institutions hurtige udvikling var den bedste måde at løse dem på. og:
"Tilsynsmetoden hos Silicon Valley Financial institution var for overvejende og centreret om den løbende indsamling af understøttende beviser i en konsensusdrevet setting."
Regulatorisk fritid efter vedtagelsen af loven om finansiel udvikling, reguleringsstøtte og shoppersikkerhed i 2019 førte til en "skræddersyet metode" til reguleringen af mange massive banker sammen med SVB. På samme tidspunkt er tilsynsdækningen blevet ændret for at lægge ekstra vægt på, siger rapporten, hvilket bremser reguleringsbevægelsen.
Ikke desto mindre indrømmede Fed: "Mens forhøjede tilsynsmæssige og regulatoriske fornødenheder måske ikke havde forhindret virksomhedens kollaps, ville de muligvis have styrket Silicon Valley Financial-instituttets modstandsdygtighed."
#ICYMI: #NYDFS udtaler resultaterne af verifikationen af overvågningen og lukningen af signaturfinansieringsinstituttet. Lær ekstra lige her: https://t.co/cHIswG1FDt. pic.twitter.com/ns5xIwLxKA
— NYDFS (@NYDFS) April 28, 2023
NYDFS skrevet ned Denne kryptovenlige signatur-finansielle institution havde desuden en hurtig udvikling inden for årene umiddelbart før dens lukning. Ligesom SVB havde den en overdreven andel af indskud uforsikret af Federal Deposit Insurance Coverage Company (FDIC), som begrænser sin beskyttelse til $250,000 pr. konto.
Associeret: 'Latterligt' at antage, at Signature-finansielle institutions kollaps var krypto-relateret, siger NYDFS-chef
"Den finansielle institutions udvikling har overgået hændelsen af dens trusselsstyringsramme," skrev New Yorks tilsynsmyndigheder. Årlige kritikpunkter i 2018 og 2019 anerkendte trusselsadministrationspunkter hos Signature Financial institution, men adresserede dem kun delvist.
Der har desuden været problemer med tilsyn. "Indvendig personalemangel begrænsede DFS's kapacitet til tilstrækkeligt med ansattes eksamener," hedder det i rapporten. Samt, "DFS' indre processer ønsker en klarere styring, når anmeldere skal eskalere regulatoriske overvejelser eller tilfælde, hvor en finansiel institution undlader at håndtere resultater på en veltimet metode." Samt er mekanismerne for evalueringsforløbet af inside NYDFS "besværlige" og mangler deadlines. I øvrigt:
"[NY]DFS vil overveje, om bankerne skal gennemføre planlægningstræning for at vise deres operationelle parathed til at indsamle og producere korrekt monetær viden i et hurtigt tempo og under en stresssituation."
NYDFS tilbød sin beslutning om at lukke Signature Financial institution, fordi slutresultatet af et kursus af det startede med kryptohandel FTX's kapitel i november. Som en konsekvens af sin kryptovenlige status begyndte NYDFS at kræve, at Signature "presenterer almindelige likviditetsopdateringer", som har været dag for dag i januar, og skiftede til overvågning af opkald den ottende marts.
NYDFS arbejdede sammen med føderale virksomheder i weekenden 11.-12. marts for at evaluere Signature Financial-instituttets rentabilitet, efter at det "næsten klarede det øjeblikkelige indskudsrush" den tidligere uge. Regulatorer dominerede den 12. marts, at den finansielle institutions likviditet var utilstrækkelig og dens rapportering upålidelig. Så de tog pengeinstituttet i besiddelse og udpegede FDIC som kurator.
Se yderligere: Lad First Republic og Credit score Suisse brænde
Ustabiliteten i banksektoren sluttede ikke med lukningen af Signature Financial institution. Schweizisk finansiel institution Credit score Suisse blev reddet af UBS en uge senere. Den amerikanske finansinstitution First Republic, der desuden er præget af for store mængder af uforsikrede indskud, begyndte desuden at falde i aktieværdi i marts. Den 28. april faldt lagerværdien med 43.3 % før eller siden til 3.51 USD efter køb og salg til 119.74 USD den 1. marts. førende på hypotese om en FDIC-overtagelse.
Journal: Unstablecoins: Depegging, pengeinstitutkørsler og forskellige farer truer
