Omdat het snelgroeiende paradigma van blockchain-expertise zich heeft ontwikkeld, zijn een hele reeks onderscheidende asset-cursussen begonnen hun weg te vinden naar de mainstream. Persoonlijke fairness-tokens zijn zo'n aanbod en dienen als een digitale illustratie van het bezit van persoonlijke fairness-investeringen ondersteund door een gedecentraliseerd grootboek.
Deze tokens maken fractioneel bezit, verbeterde liquiditeit en vereenvoudigde administratie van investeringen in persoonlijke rechtvaardigheid mogelijk. Ze zijn gemaakt via een cursus die tokenisatie wordt genoemd, die bezittingen uit de echte wereld omzet in digitale tokens die kunnen worden gekocht, aangeboden of verhandeld op verschillende platforms.
Laatste analyse shows dat niet-openbare eerlijkheid en investeringen in hedgefondsen de 2 zijn die in de nabije toekomst meer dan waarschijnlijk tokenisatie zullen ervaren. Voor het onderzoek werden fondsbeheerders ondervraagd in Frankrijk, Spanje, Duitsland, Zwitserland en het VK, die samen goed zijn voor ongeveer £ 546.5 miljard aan bezittingen onder beheer.
Evenals het World Financial Discussion board geschat dat tegen 2027 maar liefst 10% van het wereldwijde BBP heel goed kan worden opgeslagen en verhandeld door middel van gedistribueerde grootboekexpertise, met crypto-activabewaarder Finoa die meldt dat tokenmarkten heel goed kunnen zijn Waarde maar liefst $ 24 biljoen in hetzelfde jaar.
Bijgevolg zijn de meeste fondsbeheerders (93%) overwegend van mening dat verschillende activacursussen - zoals persoonlijke rechtvaardigheid - zeer geneigd zijn om gefocust te zijn op tokenisatie, vanwege hun inherente gebrek aan liquiditeit, transparantie en toegankelijkheid in vergelijking met conventionele activacursussen.
Het monetaire verstrekken van tokens voor persoonlijke eerlijkheid
Enkele van de aantrekkelijke facetten van tokens voor persoonlijke eerlijkheid zijn het potentieel voor verbeterde liquiditeit.
Historisch gezien werden investeringen in persoonlijke rechtvaardigheid beïnvloed door lange lock-up-intervallen en beperkte exit-alternatieven, waardoor ze voor sommige kopers onaantrekkelijk werden. Niettemin, door deze bezittingen te symboliseren en toe te staan dat ze op secundaire markten worden verhandeld, kunnen persoonlijke fairness-tokens een veel meer liquide variatie opleveren.
Deze nieuwe mate van liquiditeit stelt kopers niet alleen in staat om gemakkelijker posities in en uit te stappen, maar helpt ook om de waarde van illiquide bezittingen te ontgrendelen, waardoor ze aantrekkelijker worden voor een groter aantal kopers.
De laatste tijd: zal het plan van Biden om cryptomining te belasten de uitstoot verminderen? Critici zeggen nee
Naast verbeterde liquiditeit bieden persoonlijke fairness-tokens ook verhoogde transparantie in een traditioneel ondoorzichtige transactie. Het gebruik van blockchain-expertise die aan deze tokens ten grondslag ligt, maakt openbare monitoring van bezit en transacties mogelijk, waardoor kopers een real-time, duidelijk beeld van de onderliggende bezittingen krijgen. Deze mate van transparantie kan helpen om overtuigingen op het gebied van persoonlijke rechtvaardigheid op te bouwen en de gevaren van fraude en wanbeheer terug te dringen.
Bovendien democratiseren deze tokens de toegang tot de markt voor persoonlijke eerlijkheid en nemen ze toegangsbeperkingen weg voor particuliere kopers. Door kopers in staat te stellen een klein deel van persoonlijke bedrijven of fondsen te verwerven, creëren ze alternatieven voor kleinere investeringen, waardoor een grotere groep mensen kan deelnemen aan de ontwikkeling van persoonlijke bedrijven. Deze democratisering van toetreding zorgt niet alleen voor diversificatie van financieringsportefeuilles, maar bevordert bovendien innovatie en financiële ontwikkeling doordat extra kapitaal naar de persoonlijke sector wordt gekanaliseerd.
In een gesprek met Cointelegraph identificeerde Nikolay Denisenko, mede-oprichter van de Zwitserse neo-digitale financiële instelling Brighty en voormalig lead backend engineer voor Revolut, de bovenstaande voordelen van tokenisatie voor persoonlijke eerlijkheid. Desalniettemin zei hij dat “er elementen zijn die de uitbreiding en acceptatie van persoonlijke eerlijkheidstokens waarschijnlijk kunnen beperken. Een belangrijk punt is de regelgeving, die in tal van jurisdicties nog moet evolueren. Het kan moeilijk zijn om ervoor te zorgen dat bepaalde wettelijke richtlijnen voor effecten en antiwitwasregels worden nageleefd.”
Laatste ontwikkelingen in de kamer
Terwijl bedrijfskapitalisten gretig blockchain-expertise hebben gefinancierd om een revolutie teweeg te brengen in de banksector, waren ze extra terughoudend om het voor hun eigen bedrijven te ondernemen. Desalniettemin lijken de nieuwste initiatieven om persoonlijke fondsen te symboliseren een duidelijke verschuiving in deze mentaliteit te signaleren.
Zo volgt Pierre Mauriès, voorheen hoofd van persoonlijke rechtvaardigheidsexpertise bij PwC en fusies en overnames bij The Carlyle Group, niet zo lang geleden gevestigd Nemesis Applied Sciences. Het bedrijf is tokenize een fonds van $ 500 miljoen dat waarschijnlijk toegankelijk zal zijn op Securitize, een digitaal platform voor de uitgifte en naleving van effecten. De methode zal de aandelen van het fonds omzetten in digitale tokens waarmee kopers in de VS en Japan ze kunnen verhandelen op Securitize's makelaarsplatform, Securitize Markets.
In een laatste interview benadrukte Mauriès het belang van tokenisatie voor de toekomst van verschillende investeringen en benadrukte hij een aantal voordelen voor beperkte partnerschappen. Kopers van Nemesis-fondsen kunnen bijvoorbeeld na 4 jaar tokens verhandelen, wat eerdere liquiditeit biedt dan conventionele mode. Bovendien maakt het digitale karakter van de tokens het eenvoudiger om te fractioneren en te promoten bij verschillende kopers in vergelijking met de standaard secundaire markt.
Verschillende uitstekende bedrijven die doen denken aan KKR, Apollo, Hamilton Lane, Backed en Companions Group zijn ook inbegrepen speerpunt Toegang tot de tokenisatiebeweging voor persoonlijke rechtvaardigheid. Met name lanceerde Backed niet zo lang geleden zijn op ERC 1400-veiligheidsstandaard gebaseerde persoonlijke eerlijkheidstoken BACD.
Het bureau beweert dat de opties van het token snellere afwikkelingssnelheden, geautomatiseerde naleving via goede contracten, 24/7 kopen en verkopen en meer transparantie omvatten. BACD-tokens duiden op persoonlijk bezit en fungeren als utility-tokens voor wisselgeld en fondsen.
Tokenisatie van conventionele bezittingen. Aanvoer: Bain en Firm
Ten slotte lijkt de vroege acceptatie van tokenisatie door persoonlijke eerlijkheid voornamelijk te worden gestimuleerd door de wens om de investeerdersbasis te verbreden, aangezien tokens een eenvoudigere toegang tot niet-openbare eerlijkheid bieden voor particuliere kopers. Door digitale tokens aan te bieden, kunnen PE-bedrijven dat waarschijnlijk wel invoegen met 13.6 miljoen geaccrediteerde kopers die alleen al in de VS $ 75 biljoen beheren, gebaseerd op Carlos Domingo, CEO van Securitize.
Potentiële nadelen
Omdat het geautoriseerde en regelgevende kader rond getokeniseerde bezittingen evolueert, kan de dreigende onzekerheid het lastig maken voor bedrijven en kopers op het gebied van persoonlijke rechtvaardigheid om het tokenisatieproces af te handelen en zich aan te passen aan inheemse en wereldwijde regels.
Bovendien bevindt de markt voor het kopen en verkopen van tokenized persoonlijke eigendommen zich nog steeds in een relatief jongere fase, wat kan leiden tot een beperkte koop- en verkoophoeveelheid en een verminderde liquiditeit voor deze tokens in vergelijking met extra gevestigde cursussen met extra liquide activa.
Technologische veiligheid, die doet denken aan de deugdelijkheid van de onderliggende blockchain-expertise, is van vitaal belang voor de winstgevende implementatie van tokenized persoonlijke eerlijkheid. Blockchain-netwerken kunnen zwak zijn voor hacks, systeemstoringen of verschillende technische gevaren die de integriteit en waarde van de tokenized bezittingen in gevaar kunnen brengen.
Bovendien is brede acceptatie door de markt vereist om tokenized persoonlijke eerlijkheid tot zijn recht te laten komen. Desalniettemin vereist dit essentiële toewijding van bedrijven, kopers en verschillende belanghebbenden, wat moeilijk te wijten kan zijn aan conventionele handelspraktijken en weerstand om te variëren.
Getokeniseerde investeringen in persoonlijke eerlijkheid kunnen ook worden geconfronteerd met scepsis van potentiële kopers die blockchain-expertise en tokenisatie associëren met de volatiliteit en onvoorspelbaarheid van cryptocurrencies zoals Bitcoin (BTC). Het overwinnen van dit reputatiegevaar kan intensieve instructie- en reclame-inspanningen vergen.
Persoonlijke eerlijkheid-tokenisatie kan zelfs verdere complexiteit introduceren, met name voor kopers die niet bekend zijn met digitale bezittingen, blockchain-expertise of de methode voor het kopen en verkopen en beheren van tokenized bezittingen.
Ten slotte, terwijl blockchain-expertise verbeterde veiligheid kan bieden, vereist het opslaan en beheren van digitale bezittingen strikte veiligheidsmaatregelen om te beschermen tegen hacking, phishing en verschillende cyberdreigingen die nieuwe gevaren en uitdagingen met zich meebrengen voor persoonlijke eerlijkheid die bedrijven en kopers kunnen.
Gebaseerd op Brighty's Denisenko kunnen deze tokens een serieuze indruk maken op de liquiditeit en marktvolatiliteit. Hoewel verhoogde liquiditeit sommige kopers ten goede kan komen, kan het bovendien leiden tot grotere volatiliteit op de markt.
Dit kan gevolgen hebben voor zowel particuliere als institutionele kopers die mogelijk niet klaar zijn voor plotselinge waardeschommelingen. Om dit gevaar te verminderen, is het erg belangrijk om stevige secundaire markten op te zetten met de juiste mechanismen voor risicobeheer en om kopers te leren over de potentiële gevaren en alternatieven met betrekking tot persoonlijke eerlijkheidstokens.
"Het probleem is dat een ongecontroleerde secundaire markt niet de meest effectieve situatie is voor het bedrijf, omdat het het moeilijk maakt om de volatiliteit terug te dringen. Vanwege dit feit is volledige decentralisatie geen haalbare mogelijkheid, alleen via orakels en DAO-goedkeuring”, besluit Denisenko.
Heden: de zwarte kant van AI: uitdagingen en opties voor een heldere toekomst
Ongeacht deze nadelen zijn de potentiële voordelen van tokenisatie voor persoonlijke eerlijkheid van vitaal belang. Omdat de expertise en het regelgevingspanorama zich ontwikkelen, kunnen deze uitdagingen ook worden beperkt of volledig worden aangepakt.
vooruit proberen
Terwijl het kernidee van tokenisatie kopers in wezen niet een aanzienlijk uitgebreide pool van potentiële marktleden biedt, ligt de belangrijkste aantrekkingskracht van tokenized persoonlijke eerlijkheid in de vereenvoudigde expertise die het biedt aan kleinere kopers met beperkte middelen.
Aangezien de tractie van tokenisatie goede punten is op het gebied van persoonlijke rechtvaardigheid, zijn extra gevestigde monetaire bedrijven geneigd om deze moderne strategie te volgen. Met de steun van handelsleiders die doen denken aan KKR, Apollo, Hamilton Lane en Companions Group, is de tokenization-beweging goed gepositioneerd om de manier te veranderen waarop eigendommen van persoonlijke eerlijkheid worden beheerd en verhandeld. Het zal dus waarschijnlijk de aandacht trekken om te zien hoe dit relatief jongere interessegebied zich verder ontwikkelt.
